iShares MSCI Brazil ETF
EWZ InternationalAktualisiert: Jul 5, 2026, 21:17 UTC
Kennzahlen
Top 10 Holdings
| Position | Ticker | Gewichtung | Anteil |
|---|---|---|---|
| Vale SA | VALE3.SA | 11.3% | |
| Nu Holdings Ltd Ordinary Shares Class A | NU | 8.74% | |
| Itau Unibanco Holding SA Participating Preferred | ITUB4 | 8.14% | |
| Petroleo Brasileiro SA Petrobras Participating Preferred | PETR4 | 6.86% | |
| Petroleo Brasileiro SA Petrobras | PETR3.SA | 6.5% | |
| Bank Bradesco SA Participating Preferred | BBDC4 | 3.67% | |
| B3 SA - Brasil Bolsa Balcao | B3SA3.SA | 3.58% | |
| Ambev SA | ABEV3.SA | 3.2% | |
| Weg SA | WEGE3.SA | 3.05% | |
| Companhia De Saneamento Basico Do Estado De Sao Paulo | SBSP3.SA | 2.85% |
Sektor-Gewichtung
Über diesen ETF
Der iShares MSCI Brazil ETF (EWZ) ist ein International ETF mit einer Kostenquote (TER) von 0.59% und einem Fondsvolumen von 8,9 Mrd. €., wobei die größten Positionen Vale SA, Nu Holdings Ltd Ordinary Shares Class A, Itau Unibanco Holding SA Participating Preferred sind. Die aktuelle Dividendenrendite beträgt 4.59%. Seit Jahresbeginn hat der EWZ eine Rendite von +7.94% erzielt.
FAQ — EWZ
Wie hoch ist die TER von EWZ (iShares MSCI Brazil ETF)?
EWZ hat eine Gesamtkostenquote (TER) von 0,59 % pro Jahr. Damit liegt sie über dem Median der Kategorie International (0,32 % über 13 vergleichbare ETFs). Die TER wird direkt aus dem Fonds abgezogen und mindert deine effektive Rendite.
Welche Rendite hat EWZ erzielt?
Performance von EWZ: YTD: +7,94 % · 3 Jahre p.a.: +7,71 % · 5 Jahre p.a.: +4,83 %. Auf 5 Jahre liegt unter EWZ den Median der Kategorie International mit +8,56 % um -3,73 PP. Frühere Wertentwicklung garantiert keine zukünftigen Ergebnisse.
Welche Top-Positionen hat EWZ?
Die fünf größten Positionen in EWZ sind: VALE3.SA, NU, ITUB4, PETR4, PETR3.SA. Die vollständige Liste der Holdings wird täglich auf dieser Seite aktualisiert.
Schüttet EWZ Dividenden aus?
EWZ hat eine aktuelle Dividendenrendite von 4,59 %. Ausschüttende ETFs zahlen die Erträge bar aus, thesaurierende reinvestieren sie im Fonds. Prüfe die Anteilsklasse beim Broker bevor du kaufst.
Wo kann ich EWZ kaufen oder einen Sparplan einrichten?
EWZ ist bei den meisten großen Brokern handelbar. Für einen kostenlosen monatlichen Sparplan ab 1 € eignen sich Trade Republic, Scalable Capital oder Flatex. Der Broker-Vergleich auf dieser Seite zeigt Gebühren, kostenlose Sparpläne und Handelsplätze im Direktvergleich.
Was ist der iShares MSCI Brazil ETF (EWZ)?
Der iShares MSCI Brazil ETF bildet die Wertentwicklung großer und mittelgroßer brasilianischer Aktien ab und bündelt mit einem Volumen von rund 11,6 Mrd. USD die größten Schwergewichte des Landes in einem einzigen Wertpapier. Mit Schwerpunkten in Finanzwesen, Energie und Grundstoffen ist der Fonds ein konzentriertes Schaufenster auf die größte Volkswirtschaft Lateinamerikas. Für euroraum-Anlegerinnen und -Anleger eröffnet er gezielten Zugang zu einem einzelnen Schwellenland — mit entsprechend höherem Chancen- und Risikoprofil als breite Welt-ETFs.
Wertentwicklung & Treiber
Der Fonds verzeichnete eine Rendite von 12,14 % seit Jahresbeginn, rund 13,4 % über drei Jahre (annualisiert) sowie etwa 7,08 % über fünf Jahre. Aktuell notiert der Kurs bei rund 36,11 USD und damit bei 62,4 % der 52-Wochen-Spanne zwischen 26,30 und 42,02 USD. Getragen wird die Entwicklung vor allem von den schweren Sektoren Finanzwesen (32,7 %), Energie (18,5 %) und Grundstoffe (13,7 %) — mit Titeln wie Vale, Petrobras, Nu Holdings und Itaú Unibanco. Rohstoffpreise, brasilianische Leitzinsen und der Real-Wechselkurs prägen die Schwankungen maßgeblich.
Risikoprofil
Als Ein-Land-Schwellenland-Fonds ist EWZ deutlich konzentrierter und schwankungsanfälliger als globale ETFs. Die größten Risiken im Überblick:
- Währungsrisiko: Der Fonds notiert in US-Dollar, die Basiswerte im brasilianischen Real. Euroraum-Anleger tragen damit doppeltes Wechselkursrisiko (EUR/USD und USD/BRL).
- Konzentration: Finanzwesen und Energie dominieren; Vale und Petrobras allein machen einen erheblichen Anteil aus.
- Politik & Rohstoffe: Politische Wechsel, Fiskalpolitik und Schwankungen bei Eisenerz und Öl wirken unmittelbar.
- Liquidität & Zinsen: Hohe brasilianische Zinsen und Kapitalflüsse können starke Ausschläge auslösen.
Für wen eignet sich dieser ETF?
EWZ passt zu erfahrenen Anlegerinnen und Anlegern mit langem Anlagehorizont, die ein bestehendes, breit gestreutes Depot um eine gezielte Schwellenland-Komponente ergänzen möchten. Geeignet ist er für alle, die an die Rohstoff- und Wachstumsstory Brasiliens glauben und kurzfristige Schwankungen aushalten. Die Dividendenrendite von 4,16 % kann zudem für ausschüttungsorientierte Strategien interessant sein.
Weniger geeignet ist der Fonds als Basisinvestment, für sehr sicherheitsorientierte Anleger oder bei kurzem Anlagehorizont. Wer eine breite Streuung sucht, ist mit einem globalen oder breiten Schwellenländer-ETF besser bedient — EWZ ist eine bewusste Einzelwette auf ein Land.
Vergleich mit ähnlichen ETFs
EWZ ist deutlich enger gefasst als breite Schwellenländer- oder Welt-Fonds:
- VWO (Vanguard FTSE Emerging Markets): Breit über Dutzende Schwellenländer gestreut, Brasilien nur als kleiner Baustein — viel geringeres Einzelland-Risiko und niedrigere Kosten als EWZ (0,59 %).
- IEMG (iShares Core MSCI Emerging Markets): Ebenfalls breit diversifiziert mit Asien-Schwerpunkt; günstiger und stabiler, aber ohne gezielte Brasilien-Wette.
- VXUS (Vanguard Total International): Gesamter Markt außerhalb der USA inklusive Industrieländern — maximale Streuung, aber nur minimale Brasilien-Gewichtung.
EWZ ist die Wahl für gezielte, überzeugungsbasierte Brasilien-Exponierung, nicht für breite Diversifikation.
Wo kann ich EWZ kaufen?
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