Joel Greenblatt
Gotham Asset Management
Profil & Anlagephilosophie
Joel Greenblatt, Gründer von Gotham Capital und Autor des einflussreichen "The Little Book That Beats the Market", hat eine duale Investitionsphilosophie entwickelt. Seine "Zauberformel" — ein systematisches Screening für Unternehmen mit hohen Gewinnrenditen und hohen Kapitalrenditen — ist eine der meistgetesteten quantitativen Strategien. Sie verkörpert Buffetts Einsicht, dass die beste Investition ein großartiges Unternehmen zu einem fairen Preis ist, implementiert durch einen regelbasierten Prozess. Greenblatt argumentiert, dass die Zauberformel in einem beliebigen Dreijahreszeitraum etwa 25% der Zeit schlechter als der Markt abschneidet — und dass genau das ihr langfristig funktioniert, weil die meisten Investoren systematische Ansätze im schlimmsten Moment aufgeben. Jenseits quantitativer Strategien ist Gotham hervorragend in Sondersituationen: Abspaltungen, Restrukturierungen und Unternehmensreorganisierungen.
Aktuelles Portfolio
NEUSTES 13FAktuellste SEC-Form-13F-Meldung. Gesamtportfoliowert: 5,3 Mrd. $. Positionen: 37 Positionen.
| Ticker / Wertpapier | Typ | Stück | Δ ggü. Vor-Q | Wert | Portfolio % |
|---|---|---|---|---|---|
| PCG PG&E Corporation | Common | 34.30 | -31.54% | $551,200,000 | 7.58% |
| NVDA NVIDIA Corporation | Common | 3.51 | +3.51% | $550,170,000 | 7.56% |
| AMZN Amazon.com, Inc. | Common | 2.17 | -22.95% | $499,730,000 | 6.87% |
| MSFT Microsoft Corporation | Common | 0.93 | -15.91% | $447,350,000 | 6.15% |
| UNP Union Pacific Corp. | Common | 1.81 | +106.86% | $418,690,000 | 5.76% |
| CRH CRH plc | Common | 2.60 | +20.09% | $324,480,000 | 4.46% |
| SGI Somnigroup Int. | Common | 3.40 | +13.33% | $303,550,000 | 4.17% |
| BN Brookfield Corporation | Common | 6.20 | +32.62% | $284,520,000 | 3.91% |
| NSC Norfolk Southern Corp. | Common | 0.97 | -40.91% | $281,500,000 | 3.87% |
| TDS Telephone and Data | Common | 6.67 | -0.48% | $273,680,000 | 3.76% |
QUELLE: SEC Form 13F. Tagesaktuell im BMI Smart Money Tracker.